เศรษฐีอินเดีย 600,000 ล้าน จากนักลงทุนหุ้น ที่ผันตัวมาทำธุรกิจค้าปลีก /โดย ลงทุนแมน
ลองนึกภาพกันว่า ถ้านักลงทุนสาย VI ชื่อดังในไทย อย่าง ดร.นิเวศน์ เหมวชิรวรากร จู่ ๆ ถกแขนเสื้อขึ้นมาทำธุรกิจของตัวเอง จะเป็นอย่างไร ?

รู้ไหมว่า เนื้อเรื่องแบบนี้ เกิดขึ้นจริงแล้ว ที่ประเทศอินเดีย..

ผ่านเรื่องราวของคุณ RK Damani
จากนักลงทุน VI ที่ประสบความสำเร็จ สู่เจ้าของ DMart เชนซูเปอร์มาร์เก็ต มูลค่า 1.1 ล้านล้านบาท ในอินเดีย

แล้ว 1.1 ล้านล้านบาท มูลค่ามากแค่ไหน ?

คำตอบคือ ใหญ่กว่า CPALL เจ้าของ 7-Eleven ในไทย กว่าเท่าตัวเลยทีเดียว

ซึ่งลงทุนแมนจะเล่าให้ฟัง ถึงเส้นทางการลงทุน และการทำธุรกิจ ของคุณ RK Damani ว่าน่าสนใจอย่างไร..
╔═══════════╗
ภาวะเงินเฟ้อ ตลาดผันผวนแบบนี้ ติดตามข่าวเศรษฐกิจแบบเน้น ๆ จากหลายเพจได้ใน Blockdit - คอนเทนต์แพลตฟอร์มที่มีผู้ใช้งานเป็นประจำ 2 ล้านคน ลองใช้ฟรี blockdit.com/download
╚═══════════╝
คุณ RK Damani หรือคุณ Radhakishan Damani เกิดในปี 1955 เขาโตในอะพาร์ตเมนต์เล็ก ๆ ของเมืองมุมไบ

ตอนเรียนปี 1 ที่มหาวิทยาลัยมุมไบ คุณ Damani ตัดสินใจลาออก เพราะรู้สึกว่าไม่ตอบโจทย์เขาเท่าไร

และหลังจากโบกมือลามหาวิทยาลัย เขาก็ไปขายชิ้นส่วนเครื่องจักร ก่อนจะไปเป็นโบรกเกอร์หุ้น

แต่ทำงานไปได้สักพัก คุณ Damani ก็คิดว่า ถ้าเขาอยากรวย ก็ต้องลงทุนหุ้นด้วยเงินของตัวเอง นี่เลยเป็นจุดเริ่มต้นของการเป็นนักลงทุนเต็มตัว

สไตล์การลงทุนช่วงแรกของคุณ Damani คือเน้นการเก็งกำไร และการชอร์ตเซลล์หุ้น

แต่หลังจากนั้น คุณ Damani ก็มีคุณ Chandrakant Sampat ผู้บุกเบิกแนวคิดการลงทุนแบบ VI คนแรก ๆ ในอินเดีย เป็นต้นแบบการลงทุน

ตั้งแต่นั้นมา คุณ Damani ก็เน้นลงทุนแบบ VI เลือกเฉพาะหุ้นที่มีราคาต่ำกว่ามูลค่าที่แท้จริง, บริษัทมีคุณภาพดี และประวัติการเติบโตต่อเนื่อง

สำหรับคุณ Damani แล้ว หัวใจสำคัญที่สุดของการลงทุนคือ “การอดทนรออย่างใจเย็น”

และเน้นไปที่ความสามารถในการทำกำไรของบริษัท มากกว่าการเติบโตอย่างรวดเร็ว

ด้วยแนวคิดดังกล่าว บวกกับวินัยทางการลงทุน
ทำให้คุณ Damani ประสบความสำเร็จ และถือเป็นบุคคลที่มีชื่อเสียงในแวดวงการลงทุน

อีกเรื่องที่น่าสนใจ คือคุณ Damani เป็นเมนเทอร์การลงทุนให้กับคุณ Rakesh Jhunjhunwala เศรษฐีนักลงทุนที่ล่วงลับไปแล้ว เจ้าของฉายา วอร์เรน บัฟเฟตต์ แห่งอินเดีย อีกด้วย

ทีนี้ เราลองมาดูตัวอย่างพอร์ตการลงทุนของคุณ Damani ในปี 2023 กัน

- Avenue Supermarts เจ้าของซูเปอร์มาร์เก็ต DMart
ถือหุ้นในสัดส่วน 23% ของพอร์ต
ผลตอบแทน 1 ปีที่ผ่านมา +20%

- India Cements บริษัทผลิตซีเมนต์
ถือหุ้นในสัดส่วน 11.3% ของพอร์ต
ผลตอบแทน 1 ปีที่ผ่านมา +13%

- Advani Hotels & Resorts ธุรกิจโรงแรมและรีสอร์ต
ถือหุ้นในสัดส่วน 4.2% ของพอร์ต
ผลตอบแทน 1 ปีที่ผ่านมา +130%

โดยคุณ Damani ได้กระจายการลงทุนในหลากหลายอุตสาหกรรม แต่หุ้นที่มีสัดส่วนในพอร์ตมากที่สุดคือ Avenue Supermarts

แล้วธุรกิจของ Avenue Supermarts มีดีอะไร ?

หลายคนอาจแปลกใจถ้ารู้ว่า Avenue Supermarts ไม่ใช่บริษัทที่คุณ Damani เข้ามาซื้อหุ้นในภายหลัง เพื่อหวังผลตอบแทนจากการลงทุน
แต่เป็นบริษัทที่เขาก่อตั้ง และปั้นขึ้นมาเองกับมือตั้งแต่แรก

โดยในปี 2002 คุณ Damani ตัดสินใจเพิ่มบทบาท จากนักลงทุน ลงมาเล่นสนามธุรกิจ ด้วยการนำประสบการณ์และแนวคิดการลงทุนที่ตัวเองมี มาประยุกต์ใช้ เพื่อเปิดซูเปอร์มาร์เก็ตที่ชื่อ DMart ขึ้นมา ภายใต้บริษัท Avenue Supermarts

DMart ขายสินค้าจำเป็นในชีวิตประจำวันแทบจะทุกอย่าง ตั้งแต่อาหาร ธัญพืช ของใช้ในบ้าน เครื่องใช้ไฟฟ้า และยังมีสินค้าแบรนด์ของตัวเอง (House Brand)

จุดเด่นของ DMart คือ ขายของราคาถูก ตั้งอยู่ในทำเลดี ใกล้แหล่งชุมชน มีลานจอดรถขนาดใหญ่ เลยทำให้ลูกค้าหลายคนชอบมาซื้อของที่นี่

ด้วยกระแสตอบรับที่ดี ทำให้ DMart สามารถขยายสาขาได้อย่างต่อเนื่อง จนตอนนี้มีสาขาทั้งหมดมากถึง 347 สาขา ทั่วอินเดีย

แต่ต้องบอกไว้ก่อนว่าคุณ Damani ไม่ได้ใช้วิธีการขยายสาขาอย่างรวดเร็วตั้งแต่ปีแรก ๆ

เพราะเขาเลือกใช้หลักการแบบเดียวกับที่เขาลงทุน ซึ่งก็คือ “การเติบโตของสาขา ต้องมาพร้อมกับความสามารถในการทำกำไรด้วย”

นั่นเลยทำให้ DMart ใช้เวลานานถึง 8 ปี กว่าจะมีครบ 10 สาขา และหลังจากนั้น พอระบบเริ่มลงตัว การบริหารจัดการมีประสิทธิภาพ คุณ Damani จึงค่อยเร่งขยายสาขา จนมี 347 สาขาในปัจจุบัน

ทีนี้เรามาดูผลประกอบการของบริษัท Avenue Supermarts กัน (ปีการเงินของบริษัท เริ่มวันที่ 1 เมษายน สิ้นสุดวันที่ 31 มีนาคม)

ปี 2021
รายได้ 103,000 ล้านบาท กำไร 4,700 ล้านบาท

ปี 2022
รายได้ 132,000 ล้านบาท กำไร 6,400 ล้านบาท

ปี 2023
รายได้ 183,000 ล้านบาท กำไร 10,200 ล้านบาท

- รายได้เติบโตเฉลี่ย 33% ต่อปี
- กำไรเติบโตเฉลี่ย 47% ต่อปี

จะเห็นว่า ทั้งรายได้และกำไรของ DMart เติบโตดีมาก
เรียกได้ว่า เติบโตแรงกว่าเศรษฐกิจอินเดีย เสียอีก

โดย DMart มีสัดส่วนรายได้ ดังนี้
- อาหารสดและอาหารแปรรูป 56%
- สินค้าทั่วไปและเสื้อผ้า 23%
- ของใช้ส่วนตัวและของใช้ในบ้าน 21%

ซึ่งสินค้าที่คนอินเดียส่วนใหญ่มักมาซื้อที่ DMart คือ อาหาร โดยเฉพาะธัญพืช ที่สะอาดกว่าไปซื้อที่ตลาด ทำให้ประหยัดเวลาในการทำอาหารมากกว่า

เพราะการสังเกตว่าลูกค้ามีพฤติกรรมแบบไหน ต้องการอะไร อะไรคือสิ่งที่ตลาดยังขาดอยู่ แล้วก็ตอบโจทย์สิ่งนั้นให้กับลูกค้า คือหัวใจสำคัญในการทำธุรกิจค้าปลีกของคุณ Damani

นั่นเลยทำให้ DMart ซูเปอร์มาร์เก็ตหน้าตาธรรมดา ๆ แต่ตอบโจทย์ลูกค้าทั้งเรื่องสินค้า ราคา ทำเล รวมไปถึง Pain Point อย่างที่จอดรถ

เติบโตจนวันนี้กลายมาเป็นอาณาจักรค้าปลีกยักษ์ใหญ่ของอินเดีย ที่มีมูลค่าบริษัทเกิน 1 ล้านล้านบาท

เรียกได้ว่า คุณ Damani ประสบความสำเร็จทั้งในฐานะนักลงทุน และนักธุรกิจ ที่หาตัวจับได้ยาก เพราะทั้งพอร์ตการลงทุน และธุรกิจซูเปอร์มาร์เก็ตของเขา เติบโตได้ดีทั้งคู่

และนั่นทำให้ความมั่งคั่งของคุณ Damani เพิ่มพูนจนแตะ 650,000 ล้านบาท ขึ้นแท่นเป็นมหาเศรษฐีที่รวยเป็นอันดับ 9 ในอินเดีย ไปเป็นที่เรียบร้อย..
╔═══════════╗
ภาวะเงินเฟ้อ ตลาดผันผวนแบบนี้ ติดตามข่าวเศรษฐกิจแบบเน้น ๆ จากหลายเพจได้ใน Blockdit - คอนเทนต์แพลตฟอร์มที่มีผู้ใช้งานเป็นประจำ 2 ล้านคน ลองใช้ฟรี blockdit.com/download
╚═══════════╝
ติดตามลงทุนแมนได้ที่
Website - longtunman.com
Blockdit - blockdit.com/longtunman
Facebook - facebook.com/longtunman
Twitter - twitter.com/longtunman
Instagram - instagram.com/longtunman
YouTube - youtube.com/longtunman
TikTok - tiktok.com/@longtunman
Spotify - open.spotify.com/show/4jz0qVn1AL7tRMHiTvMbZH
Apple Podcasts - podcasts.apple.com/th/podcast/ลงทุนแมน/id1543162829
Soundcloud - soundcloud.com/longtunman
References
-https://www.bloomberg.com/billionaires/profiles/radhakishan-damani/
-https://www.dmartindia.com/about-us
-https://trendlyne.com/portfolio/superstar-shareholders/178317/latest/radhakishan-damani-portfolio/
-https://ticker.finology.in/investor/radhakishan-damani
-https://groww.in/blog/radhakishan-damani-portfolio-analysis
-https://sugermint.com/dmarts-radhakishan-damani-inspiring-success-story/
-https://www.bloomberg.com/news/articles/2017-03-30/billionaire-conjures-up-sam-walton-with-6-billion-indian-chain
-https://www.equitymaster.com/timeless-reading/radhakishan-damani-portfolio
-รายงานประจำปีงบการเงิน 2023 ของบริษัท